个人简介

特许金融分析师（Chartered Financial Analyst, CFA）。2011年入选上海市浦江人才计划（编号11PJC063），2019年获得教育部人文社会科学一般项目（19YJA790128）。主要研究方向为股权投资、利率期限结构、风险管理、波动率模型等

教育背景

经济与管理学博士，丹麦奥胡斯大学，经济与管理学院，2004年-2008年

经济学硕士，丹麦奥胡斯大学，2004年

工学学士，上海交通大学，1997年

工作经历

金融学副教授，上海大学，2016年9月-至今

金融学副教授，上海财经大学，2013年7月-2016年8月

金融学助理教授，上海财经大学，2010年4月-2013年6月

模型风险分析师，丹麦ATP人寿养老，2008年9月-2010年3月

访问博士生，康奈尔大学，2006年8月-2007年4月

博士在读，丹麦奥胡斯大学，2004年9月-2007年8月

上海市人民政府经济委员会，1998年-2002年

学术/社会兼职

匿名审稿人，Journal of Banking and Finance;Journal of Applied Econometric; Journal of Multinational Financial Managemen; Finance Research Letters; China Finance Review; Emerging Markets Finance and Trade; International Journal of Forecasting; Economic Modelling etc.

教学教研

主讲课程（2010年至今主讲以下本科和研究生课程）

1.投资学

2.资产定价

3.金融计量经济学

4.金融衍生品

5.金融工程

6.财务风险管理

7.固定收益证券

8.金融学的其他相关课程

代表性论文

[1]Testing for Expected Return and Market Price of Risk in Chinese A-B Share Market – A Geometric Brownian Motion and Multivariate GARCH Model. 2009.Mathematics and Computers in Simulation79, pp. 2633-2653. (SCI)

[2]Pricing Volatility of Stock Returns with Volatile and Persistent Components.2009.Financial Markets and Portfolio Management23, 3, pp. 243-269

[3]Long Memory in Stock Market Volatility and the Volatility-in-Mean Effect: The FIEGARCH-M Model, (with Christensen, B.J. andNielsen,M.Ø.). 2010. Journal of Empirical Finance 17, 460-470. (SSCI)

[4]Predicting stock returns: A regime-switchingcombination approach and economic links, (with X.N. Zhu). 2013. Journal of Banking and Finance 37, 4120-4133.(SSCI)

[5]Dynamic Factors and Asset Pricing: International and Further U.S. Evidence (with He, Z. and Zhu, X.). 2015. Pacific-Basin FinanceJournal32, 21-39.(SSCI)

[6]The impact of financial crises on the risk–return tradeoff and the leverage effect(with Christensen, B.J. and Nielsen, M.Ø.). 2015. Economic Modelling 49, 407-418.(SSCI)

[7]Multi-factor Volatility and Stock Returns(with He, Z. and Zhu, X.). 2015. Journal of Banking and Finance 61, S132-S149.(SSCI)

[8]Asset prices and economic fluctuations: The implications of Stochastic volatility (with Chen, J., Xiong, X., and Zhu, X.), 2017. Economic Modelling 64, 128-140.(SSCI)

[9]生产还是消费-中国股市生产资本资产定价模型实证检验（其他作者：朱小能、陈俊平），2017。 管理科学学报，2017年8月。(CSSCI)

[10]Understanding Time-Varying Short-Horizon Predictability(with Yacine Hammami), 2020. Finance Research Letters 32.(SSCI)

[11]Investing in the Long Run when Equity Risk Premium is Nonnegative (with Yugui Zhang and Xiaoneng Zhu), 2020. Pacific-Basin Finance Journal 63, 1-21. (SSCI)

[12]Global Bond Risk Premium under Falling Stars (with Yugui Zhang and Xiaoneng Zhu), 2021. Finance Research Letters, forthcoming. (SSCI)

代表性项目

[1]主持上海市浦江人才计划（C类），11PJC063，人民币汇率制度改革下的中国资本市场风险管理研究，执行期：2011年-2013年

[2]主持教育部人文社会科学研究规划基金项目，19YJA790128，我国债券市场尾部风险的识别及其对债券定价的影响研究，，执行期：2019年-2021年

获奖

上海市经济委员会优秀公务员嘉奖，2001年

上海浦江人才计划(批准号11PJC063)，2011年

中国教育部人文社会科学研究规划基金(批准号19YJA790128)，2019年